אג"ח

חברת הנדל"ן האמריקאית ווסטדייל אמריקה (Westdale America) פרסמה אתמול בערב תשקיף. ווסדייל אמריקה, שהתאגדה באיי הבתולה הבריטיים (חברת BVI), מתכוונת לגייס 500 מיליון שקל בהנפקת אג"ח. את ההנפקה של ווסטדייל …

בוקר טוב חברים, אול-יר קיבלה 33 מיליון דולר כמקדמה בעסקה למכירת קרקע בברוקלין. הודיעה על אישור תוכנית רכישה חוזרת של אג"ח (סדרות ב', ו-ד') בסכום של 10 מיליון דולר. לפי …

בוקר טוב חברים, פועלים אי.בי.אי פרסמה אתמול דוחות חלשים ל-2018. הרווח הנקי ב-2018 צנח ב-72% והסתכם ב-13.9 מיליון שקל (בהשוואה לרווח של 50.5 מיליון שקל ב-2017, ו-27.5 מיליון שקל ב-2016). …

בוקר טוב חברים, תשע הערות על הדוח התקופתי של מליסרון ל-2018: 1. רווח 2. NOI 3. FFO 4. תחזית 5. LTV 6. מימון 7. דיבידנד 8. פדיונות 9. היוון 10. …

הסדר החוב של אפריקה השקעות, שהחל ב-17 במאי 2016, נמשך כבר יותר מ־1,000 ימים. אתמול נקבע בבית המשפט שהסדר החוב עם מוטי בן־משה אינו תקף  ופסק הדין שאישר אותו בטל. …

מעלות מורידה את הדירוג של סטרווד לרמה של -A (מרמה של A) בשל שחיקה בביצועים התפעוליים. דירוג אגרות החוב ירד לרמה של +BBB (מרמה של A) בשל ירידה בהערכת שיקום …

בוקר טוב חברים, אול-יר מדווחת הבוקר על נטילת הלוואת מזנין של 65 מיליון דולר בקשר עם השלב השני בפרויקט דניזן-בושוויק. ההלוואה החדשה לא פורעת את ההלוואות הקיימות בקשר עם הנכס …

היא אמריקאית, אבל לא חברת BVI. יש לה חשיפה לנדל"ן, אבל אין לה בניינים וקרקעות. שווי השוק שלה גבוה מ-500 מיליון דולר, אבל היא לא בת"א-125. פננטפארק מתמקדת במתן הלוואות לחברות …

בוקר טוב חברים, אגרות החוב של ווטרסטון צנחו אתמול ב-10% והן נסחרות בתשואה של 20%. הסיבה: הרוכש הפוטנציאלי של הנכס San Bernardino נסוג מהעסקה לאור קשיים בהשגת מימון. ברקע: אחד …

שבוע טוב חברים, הסיפור של וורטון הוא מקרה נדיר שבו חדשות רעות לבעלי המניות של החברה יכולות להיות בשורות טובות למחזיקי אגרות החוב שלה. תחום הנדל"ן המניב המיועד למסחר (Retail) בעיר …

חברת הנדל"ן האמריקאית סילברסטין גייסה אתמול 181 מיליון בהרחבת אג"ח (סדרה א'). המשקיעים מבינים שאי אפשר להתייחס לכל החברות האמריקאיות כאל מקשה אחת. לא כל חברות ה-BVI יגיעו לחדלות פירעון …

בשבוע שעבר התקשורת געשה בעקבות ההחלטה של איתן ששינסקי לספק חוות דעת לקבוצת דלק שבשליטת יצחק תשובה. עם כל הכבוד לשאלות המוסריות (ויש כבוד), הביקורות לגופו של אדם מנעה דיון …

הרבה עורכי דין ומעט משקיעים התקבצו אתמול באולם של נשיא בית המשפט המחוזי בתל אביב, השופט איתן אורנשטיין. כולם חשבו שהם באו להשתתף בדיון על הפיקדונות שהעמידו אקסטרא, אלון רבוע …

הסתדרות העובדים הכריזה בשבוע שעבר על סכסוך עבודה בחברת סלקום על רקע כוונת ההנהלה לפטר כ-250 מעוברי החברה. מנכ"ל סלקום, ניר שטרן, חתם את מכתב העדכון שנשלח לעובדי החברה במשפט: …

מקבץ דיווחים שליליים מצד בזק גרר אחריו טלטלה עזה בחברות שבמעלה הפירמידה ששולטת בענקית התקשורת הישראלית. בשבוע שעבר אינטרנט זהב נכנסה להסדר חוב והחלה לנהל משא ומתן עם מחזיקי האג"ח …

בחודש אוקטובר 2018 פרסם האנליסט ישי ששון מבנק דיסקונט המלצת "תשואת יתר" לאגרות החוב של ספנסר. אולם במהלך החודש האחרון הן איבדו עד 30% מערכן בגל ירידות השערים שאפף את …

בוקר טוב חברים, לקראת סוף דצמבר פרסמתי בבלוג אג"ח מודל שווי נכסי נקי (NAV) סחיר לאינטרנט זהב. בפוסט היום אתמקד בשווי ההוגן לאגרות החוב של אינטרנט זהב בתרחיש של הסדר …

כשסבא של יעקב נמרודי הובא לקבורה, בעודו על האלונקה, הוא החל לגלות סימני חיים. המשתתפים בהלוויה נבהלו והחלו לצעוק בפרסית: "נא מורדי! נא מורדי!" (לא מת! לא מת!) כך קיבלה …

לחברת דה זראסאי שעוסקת בתחום הנדל"ן המניב למגורים בעיר ניו יורק, יש שתי סדרות אג"ח: 1. דה זראסאי אג"ח ג' – סדרה לא מובטחת, שנסחרת בתשואה של 5.1% (מח"מ 4 …